Artigos gt Investing gt Ramifications de impostos em opções de negociação Ramifications de impostos em opções de negociação Uma área de risco especialmente complexa envolve impostos. Se você é como a maioria das pessoas, você entende como a tributação funciona, geralmente falando. No que se refere às opções, no entanto, aplicam-se algumas regras especiais que podem decidir se uma determinada estratégia faz sentido. Ganhos de capital - os lucros tributáveis dos investimentos são divididos em curto prazo ou longo prazo. O tratamento normal dos ganhos de capital é determinado pelo seu período de detenção. Se você possui ações por 12 meses ou mais e depois vende, seu lucro é tratado como ganho ou perda de longo prazo, uma porcentagem de imposto menor é aplicada do que para ganhos de capital de curto prazo (ganhos em ativos de propriedade de menos de 12 meses). Esta regra aplica-se aos estoques e é bastante direta até que você comece a usar opções também. Em seguida, as regras de ganhos de capital mudam. Aqui estão 11 regras para impostos sobre ganhos de capital relacionados a opções: ganhos de capital de curto prazo. De um modo geral, qualquer investimento que você detém por menos de 12 meses será tributado na mesma taxa que sua outra receita (sua taxa de imposto efetiva). Após 2003, essa taxa pode chegar a 35%. A taxa está programada para aumentar em 2010, a menos que uma nova legislação seja aprovada para mudar isso. Ganhos de capital a longo prazo. Para investimentos detidos por 12 meses ou mais, aplica-se uma taxa de imposto mais favorável. A taxa máxima de 15 por cento sobre os ganhos de longo prazo aplica-se aos ganhos de capital líquidos (ganhos de capital de longo prazo menos perdas de capital de curto prazo). Esta taxa dura até o final de 2008, a menos que futuras revisões sejam feitas para tornar as taxas favoráveis permanentes. Vendas construtivas. Você pode ser tributado como se você tenha vendido um investimento, mesmo quando você não completou uma venda. Esta regra de venda construtiva aplica-se quando compensar posições longas e curtas são inseridas na mesma segurança. Por exemplo, se você comprar 100 ações e depois vender 100 ações curtas da mesma ação, ela poderá ser tratada como uma venda construtiva. As mesmas regras podem ser aplicadas quando as opções são usadas para proteger posições de estoque. Os fatores determinantes incluem o tempo entre as duas transações, as mudanças nos níveis de preços e os resultados finais de ambos os lados na transação. Esta é uma área complexa da lei fiscal, se você estiver envolvido com combinações e vendas curtas, você deve consultar seu conselheiro fiscal para determinar se as regras de venda construtivas se aplicam às suas transações. Lavar as vendas. Se você vender ações e, dentro de 30 dias, comprá-lo novamente, é considerado uma venda de lavagem. Sob a regra de venda de lavagem, você não pode deduzir uma perda quando 30 dias não passaram. A mesma regra aplica-se em muitos casos em que o estoque é vendido e, dentro de 30 dias, a mesma pessoa vende uma entrada no dinheiro. Ganhos de capital para opções longas não exercidas. Os impostos sobre as opções longas são tratados da mesma forma que outros investimentos. O ganho é de curto prazo se o período de retenção for inferior a 12 meses, e é de longo prazo se o período de retenção for de um ano ou mais. Os impostos são avaliados no ano em que a posição longa é fechada de duas maneiras: por venda ou vencimento. Tratamento de opções longas exercitadas. Se você comprar uma chamada ou uma colocação e é exercida, o pagamento líquido é tratado como parte da base em estoque. No caso de uma chamada, o custo é adicionado na base do estoque e o período de retenção do estoque começa no dia seguinte ao exercício. O período de detenção da opção não afeta o período de retenção de ganhos de capital do estoque. No caso de uma longa colocação que é exercida, o custo líquido da colocação reduz o ganho de estoque quando a colocação é exercida e o estoque é vendido. A venda de ações no exercício de uma colocação será de longo prazo ou curto prazo, dependendo do período de retenção do estoque. Impostos sobre chamadas curtas. O prémio não é tributado no momento em que a posição curta é aberta. Os impostos são avaliados no ano em que o cargo é fechado através da compra ou expiração e todas essas transações são tratadas como de curto prazo, independentemente de quanto tempo a posição da opção permaneceu aberta. No caso de uma breve chamada ser exercida, o preço de destaque mais o prêmio recebido é a base do estoque entregue através do exercício. Impostos em posições curtas. O prémio recebido não é tributado no momento em que a posição curta é aberta. Fechar a posição através da compra ou expiração sempre cria um ganho ou perda de curto prazo. Se a colocação curta é exercida pelo comprador, o preço notável mais os custos de negociação torna-se a base do estoque através do exercício. O período de retenção do estoque começa no dia seguinte ao exercício da colocação curta. Limitações das deduções nas posições compensatórias. As regras fiscais federais consideram que as estradas estão a compensar as posições. Isso significa que algumas deduções de perda podem ser diferidas ou limitadas, ou taxas de imposto favoráveis são desativadas. Se os riscos forem reduzidos pela abertura do straddle, quatro conseqüências fiscais possíveis poderiam resultar. Em primeiro lugar, o período de retenção para fins de ganhos de capital a longo prazo poderia ser suspenso enquanto o straddle permanecer aberto. Em segundo lugar, a regra de venda de lavagem pode ser aplicada contra perdas atuais. Terceiro, as deduções do ano corrente podem ser diferidas até que uma posição de sucessor de compensação (o outro lado do straddle) tenha sido fechada. Em quarto lugar, os encargos correntes (taxas de transação e juros de margem, por exemplo) podem ser diferidos e adicionados à base do lado da posição longa do straddle. O tratamento tributário das putas casadas. É possível que uma colocação casada seja tratada como um ajuste na base de estoque, em vez de taxar separadamente. Esta regra aplica-se apenas quando as colocações são adquiridas no mesmo dia do estoque e quando a colocação expira ou se torna exercida. Se você vende as put antes do vencimento, o resultado é tratado como ganho ou perda de capital de curto prazo. Ganhos de capital e qualificação de chamadas cobertas. O mais complicado das regras fiscais relacionadas à opção especial envolve o tratamento de ganhos de capital no estoque. Isso ocorre quando você usa chamadas cobertas. As leis fiscais federais definiram chamadas cobertas qualificadas com o objetivo de definir como os lucros obtidos são tratados, é possível que um ganho de capital de longo prazo possa ser convertido em curto prazo se uma chamada coberta não qualificada estiver envolvida. A seguinte seção fornece os detalhes e exemplos de como a qualificação é determinada. Artigos gt Finanças Pessoais gt Implicações Tributárias de Diferentes Tipos de Investimentos Implicações Tributárias de Diferentes Tipos de Investimentos Quando você vende uma ação com lucro, você incorre em impostos sobre ganhos de capital, que são calculados De acordo com a quantidade de tempo que o estoque é mantido. Há outras considerações ao investir em ações. Os lucros da venda de Short Selling short são emprestar uma garantia de um corretor e vendê-la. Com o entendimento de que ele deve ser comprado novamente (espero que a um preço mais baixo) e devolvido ao corretor. As regras da SEC permitem que os investidores vendam curto apenas em um aumento ou um tique zero-plus, para evitar que os operadores da piscina diminuam o preço das ações através de vendas baixas pesadas, depois comprando as ações para um grande lucro. As vendas curtas podem ter perdas ilimitadas, você só pode curtir um estoque que tenha movido pelo menos 1 16. Você deve ter uma conta de margem para fazer uma venda curta, então você está sujeito a chamadas de margem se o estoque aumentar rapidamente. Seu corretor pode chamar de volta o estoque a qualquer momento. Os lucros são tributados como ganhos de capital de curto prazo. Distribuições de dividendos Algumas empresas optam por distribuir dividendos, que são pagamentos tributáveis concedidos por uma empresa aos seus acionistas nos valores atuais ou retidos acumulados da empresa. Se os dividendos pagos forem na forma de caixa, esses dividendos são tributáveis. Quando uma empresa emite um dividendo em ações, não em dinheiro, você não tem nenhuma conseqüência fiscal até que você venda essas ações. Stock Splits A Stock Split é o aumento no número de ações em circulação de uma empresa sem qualquer alteração no patrimônio líquido ou valor de mercado. Por exemplo, se uma empresa decidir dar aos seus acionistas atuais 2 ações por cada 1 ação que atualmente possuem, cada acionista proporção de propriedade na empresa não mudará. Não há conseqüências fiscais quando ocorre uma divisão de ações, mas você deve estar ciente de preços pré-divididos e pós-divisão para cálculos de impostos de determinar ganhos em perdas. Opções de ações do empregado As opções de compra de ações dos empregados são uma vantagem de remuneração cada vez mais popular, permitindo que os funcionários adquiram ações de sua empresa de empregadores a um preço específico por uma data específica. Existem dois tipos diferentes: opções de estoque não qualificadas (NQSOs) e opções de estoque de incentivo (ISOs). Os impostos dependem do tipo particular de opção, do período de retenção do estoque e da taxa de imposto marginal. Opções de ações não qualificadas (NQSOs) Quando você exerce uma NQSO, você deve impostos de renda ordinários sobre a diferença entre o preço de mercado e o preço de exercício. Se você não vender imediatamente as ações e mantê-las por mais de um ano, você será tributado na menor taxa de ganhos de capital em quaisquer lucros adicionais quando você vender. Incentive Stock Options (ISOs) ISOs, por outro lado, são tributados como ganhos de capital em vez de renda ordinária. Se você mantiver as ações por pelo menos 1 ano e não vender as ações até pelo menos dois anos após a sua empresa emitir as opções para você, os ganhos são tributados como ganhos de capital de longo prazo. Se você mantiver as ações por menos de um ano, você terá a maior taxa de imposto sobre ganhos de capital de curto prazo. Exercitar ISOs também pode desencadear Impostos Mínimos Alternativos (AMTs). Se a diferença entre o preço de exercício eo preço de mercado do estoque no momento do exercício é um ajuste positivo para sua receita, então é calculado para Impostos Mínimos Alternativos se este for maior do que sua conta de imposto regular, você deve pagar isso Imposto. No caso dos ISOs, diz-se que a venda de ações é uma disposição qualificada se você possuísse a ação por pelo menos dois anos após a data da concessão e pelo menos um ano após a data do exercício. Uma parcela do ganho é considerada receita ordinária e será reportada como receita salarial. Qualquer ganho adicional é considerado um ganho de capital. Uma disposição descalificadora ocorre quando você possuía o estoque por dois anos ou menos após a data de concessão ou por um ano ou menos da data do exercício. Nesse sentido, seu empregador informará o elemento de barganha (preço de mercado na data de exercício menos o preço real pago pelo estoque, multiplicado pelo número de ações) como compensação. Qualquer ganho adicional é considerado ganho de capital. Fundos mútuos Os acionistas recebem todos os lucros ou lucros realizados por um fundo mútuo. Existem duas formas de distribuição: rendimentos Dividendos (juros e dividendos gerados por investimentos de fundos). Ganhos de capital (o fundo subtrai suas perdas de capital de seus ganhos de capital para determinar seus ganhos de capital líquidos, que distribui aos acionistas). As duas formas de distribuição estão sujeitas ao imposto de renda federal e, muitas vezes, impostos estaduais e locais, exceto se as distribuições foram recebidas em Uma conta de imposto diferido, ou se as distribuições de dividendos de renda são de fundos do mercado monetário municipal e fundos de títulos municipais (estes estão isentos de impostos federais e, em alguns casos, impostos estaduais). Os fundos mútuos não pagam impostos sobre os ganhos de capital de seus investimentos Em vez disso, os acionistas pagam impostos sobre ganhos de capital, independentemente de o ganho ser ou não distribuído para um determinado ano. As distribuições de fundos mútuos são reportadas aos acionistas e ao IRS pelo fundo no Formulário 1099-DIV ou um extrato substituto. As distribuições de dividendos de renda e os ganhos de capital de curto prazo são tributados como receita ordinária em sua taxa de imposto marginal. As distribuições de ganhos de capital de longo prazo são tributadas à taxa mínima. As distribuições reinvadas são tributadas da mesma forma que as distribuições pagas ao acionista. Se os dividendos forem reinvestidos, a base do custo das ações é aumentada, reduzindo seus impostos quando você vende o fundo. Lembre-se de incluir dividendos no custo de seu investimento ou você pode pagar impostos sobre ganhos que você nunca percebeu. Há algumas coisas que você pode fazer para evitar ser atingido com uma grande conta de imposto: procure fundos com baixo volume de negócios às vezes fundos para comprar e vender constantemente, na tentativa de maximizar os retornos e gerar grandes distribuições, mas estão sujeitos a impostos, o que Irá reduzir seus ganhos. Use contas de imposto diferido para fundos de impostos ineficientes. Compre e segure mais você vende ou troca de ações, mais ganhos de capital você provavelmente realizará, então busque ganhos de capital de longo prazo. Você pode investir em outros tipos de fundos. Os Fundos do Índice simplesmente seguem um índice de ações como o SampP 500. Uma vez que o volume de negócios é inferior a 40, eles têm distribuições tributáveis mais baixas. Fundos fiscalmente gerenciados ou com recursos fiscais focados em retornos pós-impostos, seu objetivo é manter os ganhos tributáveis baixos. A Bond é um instrumento de dívida emitido por um período de mais de um ano com o objetivo de aumentar o capital mediante empréstimos. O governo federal, estados, cidades, corporações e muitos outros tipos de instituições vendem títulos. Um vínculo geralmente é uma promessa de reembolsar o principal juntamente com os juros em uma data especificada. As obrigações podem ser divididas em dois tipos, tributáveis e isentos de impostos. Como os nomes sugerem, os títulos tributáveis são aqueles para os quais os pagamentos de juros estão sujeitos ao imposto de renda federal, estadual ou local, enquanto as obrigações isentas de impostos são obrigações cujos pagamentos de juros não estão sujeitos ao imposto de renda federal. Esses títulos isentos de impostos geralmente são emitidos por governos municipais, municípios ou estaduais, cujos pagamentos de juros não estão sujeitos ao imposto de renda federal, e às vezes também imposto de renda estadual ou local. As obrigações que não foram emitidas pelo governo federal, seu governo estadual ou um governo local dentro do seu estado, têm juros tributáveis em suas declarações fiscais federais e estaduais. As obrigações emitidas pelo seu estado ou município, cidade ou outro município dentro do seu estado estão isentas de impostos em sua declaração de imposto federal e estadual. Se o vínculo foi emitido por uma autoridade governamental em um estado diferente daquele em que você reside, o interesse é tributável na sua declaração de imposto de renda do estado, mas não na sua declaração federal. Se for uma Obrigação de Governo (municipal, Tesouraria ou Renda de Poupança dos Estados Unidos), os juros são tributáveis somente em sua declaração de imposto federal, e não na sua declaração de imposto estadual. É importante notar que os ganhos com a venda ou resgate de títulos municipais e os títulos do Tesouro dos EUA são tributáveis tanto para fins fiscais federais quanto estaduais. É apenas a receita de juros que está isenta de impostos para o retorno do estado. Os comerciantes são os investidores que detém ações e valores mobiliários por um curto período de tempo (menos de alguns dias ou mesmo algumas horas). O objetivo é lucrar com ganhos a curto prazo no mercado. A seleção de ações é geralmente baseada em coisas como gráficos que se relacionam apenas com o preço das ações em vez de uma avaliação fundamental da empresa como um negócio. Existem certos benefícios do status do comerciante. Os comerciantes podem deduzir sua despesa de juros sem detalhar os custos do seminário podem ser deduzidos, bem como despesas de escritório em casa em relação ao investimento. Uma das regras mais atraentes é que, se você é um comerciante e elege a eleição de Mark-to-Market, você poderia beneficiar de benefícios adicionais: a regra de venda de lavagem não se aplica à sua atividade de negociação. Os ganhos são considerados rendimentos, portanto, se você tiver uma perda anual total, a perda não está sujeita à limitação de perda de 3.000. Neste último caso, seus lucros comerciais são tratados como renda ordinária e não como ganhos de capital. Se você fizer a eleição Mark-to-Market, você deve identificar quais ações devem ser tratadas como um investimento. No final do ano, os lucros obtidos a partir de suas ações devem ser reportados como receita, exceto aqueles identificados como investimentos, caso em que esses serão tratados como ganhos de capital (realizados ou não realizados). Isso pode ser uma vantagem se você tiver mantido um estoque por mais de um ano e os ganhos são substanciais. Embora existam certas vantagens na apresentação como comerciante, você também aumenta seu risco para uma auditoria. Embora a definição de um comerciante não seja muito clara, o IRS ainda pode auditar você e determinar que você não é um comerciante, caso em que você pode acabar com impostos adicionais, juros e penalidades.
No comments:
Post a Comment